每經(jīng)記者 楊建    每經(jīng)編輯 彭水萍

今年以來(lái)，私募行業(yè)的出清在加速，無(wú)論是被注銷管理人資格的公司家數(shù)，還是中基協(xié)罰單下發(fā)數(shù)量，都明顯多于去年。近日，中基協(xié)發(fā)布了三則紀(jì)律處分決定書，其中阿比垂直（武漢）私募基金存在著多項(xiàng)違規(guī)事實(shí)而被中基協(xié)撤銷了私募管理人登記資格，尤其是利益輸送太露骨，歸集私募產(chǎn)品收益用于管理人團(tuán)隊(duì)自己分配。此外廣州論德投資以及上海業(yè)如天建投資也因?yàn)檫`規(guī)事項(xiàng)被公開(kāi)譴責(zé)。

太露骨！這家私募?xì)w集產(chǎn)品收益用于團(tuán)隊(duì)分配

私募行業(yè)經(jīng)過(guò)高速發(fā)展之后，一些私募不斷爆出違規(guī)問(wèn)題，尤其是今年以來(lái)，無(wú)論是私募機(jī)構(gòu)被注銷的數(shù)量，還是中基協(xié)的罰單數(shù)量，都超過(guò)了去年，側(cè)面也印證了私募行業(yè)在嚴(yán)監(jiān)管的背景下加速出清。

近日，中基協(xié)發(fā)布了三則紀(jì)律處分決定書，其中一家名為阿比垂直（武漢）私募基金管理有限公司（以下簡(jiǎn)稱武漢阿比垂直）的私募公司引起了記者的注意。阿比垂直（武漢）私募基金的曾用名：天一（武漢）私募基金管理有限公司，天一（武漢）資產(chǎn)管理有限公司，中一金控（天津）資產(chǎn)管理有限公司。

武漢阿比垂直存在多起違規(guī)事實(shí)，其中利益輸送太露骨，武漢阿比垂直利用基金產(chǎn)品進(jìn)行利益輸送，為歸集股票大宗交易套利收益，通過(guò)高偏離度交易某債券在不同基金產(chǎn)品賬戶之間轉(zhuǎn)移收益或虧損，最終將大宗交易套利等形成的收益歸集到“天一修羅1號(hào)私募證券投資基金”，用以管理人團(tuán)隊(duì)個(gè)人利益輸送分配。

其次是武漢阿比垂直未按照基金合同約定進(jìn)行信息披露，中一嵩山二號(hào)、天一鋆集一號(hào)是武漢阿比垂直管理的基金產(chǎn)品，武漢阿比垂直未按照中一嵩山二號(hào)、天一鋆集一號(hào)基金合同約定向投資者披露基金月度、季度和年度報(bào)告。

第三是未及時(shí)向中基協(xié)報(bào)告重大事項(xiàng)，截至2024年5月，武漢阿比垂直在協(xié)會(huì)登記的實(shí)控人仍為王國(guó)忠，但經(jīng)查，自2021年6月開(kāi)始，武漢阿比垂直的實(shí)控人為張坤、林佳韻。

第四是登記的高級(jí)管理人員未實(shí)際履職，截至2024年5月，武漢阿比垂直在協(xié)會(huì)系統(tǒng)登記的實(shí)控人、總經(jīng)理為王國(guó)忠，登記的合規(guī)風(fēng)控人為劉彥偉。但是武漢阿比垂直向協(xié)會(huì)提供的情況說(shuō)明書卻顯示，王國(guó)忠自2021年6月未參與公司經(jīng)營(yíng)管理，未實(shí)際履職。劉彥偉于2022年3月離職，已沒(méi)有實(shí)際履職。2022年3月后，由大股東林佳韻進(jìn)行日常經(jīng)營(yíng)和私募基金業(yè)務(wù)的決策。 

公司的上述行為違反了相關(guān)的規(guī)定，為此，中基協(xié)做出紀(jì)律處分，撤銷武漢阿比垂直的管理人登記。私募管理人登記被撤銷之后，相關(guān)當(dāng)事人不得繼續(xù)使用基金、基金管理字樣或者類似的名稱進(jìn)行私募基金活動(dòng)，不得新增投資者和基金規(guī)模，不得新增投資。從中基協(xié)的信息來(lái)看，武漢阿比垂直注銷時(shí)已清算私募產(chǎn)品合計(jì)51只，注銷時(shí)未在系統(tǒng)提交清算的私募產(chǎn)品有2只。

上海業(yè)如天建投資遭公開(kāi)譴責(zé)，暫停產(chǎn)品備案六個(gè)月

上海業(yè)如天建投資管理有限公司被中基協(xié)公開(kāi)譴責(zé)，并暫停受理其私募基金產(chǎn)品備案六個(gè)月。經(jīng)查，上海業(yè)如天建投資存在以下違規(guī)事實(shí)，首先是將私募基金財(cái)產(chǎn)用于借款，業(yè)如天建慧力二號(hào)為業(yè)如天建投資管理的私募基金產(chǎn)品，據(jù)相關(guān)民事判決書，2021年3月10日，業(yè)如天建投資與無(wú)錫某房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)集團(tuán)等公司簽訂合作框架協(xié)議，同時(shí)還簽訂增資協(xié)議。 

2021年5月25日，付款方“上海業(yè)如天建投資旗下慧力二號(hào)私募股權(quán)同組分級(jí)基金”向收款方某房地產(chǎn)公司賬戶支付2億元。上述安排實(shí)際為慧力二號(hào)為被投資企業(yè)提供借款，且借款金額超過(guò)該私募基金實(shí)繳金額的20%。其次是未按約定履行信息披露義務(wù)。公司提交了申辯意見(jiàn)，不過(guò)協(xié)會(huì)未采納，最終公司被中基協(xié)公開(kāi)譴責(zé)，并暫停受理其私募基金產(chǎn)品備案六個(gè)月。

此外，廣州論德投資管理有限公司存在未有效實(shí)施內(nèi)部控制的違規(guī)事實(shí)，被中基協(xié)公開(kāi)譴責(zé)。工商信息顯示，2022年12月，廣州論德投資將經(jīng)營(yíng)范圍由投資管理服務(wù)、資產(chǎn)管理變更為以自有資金從事投資活動(dòng)、融資咨詢服務(wù)。并將法定代表人由曾漢泉變更為黃某城。2023年2月，廣州論德投資因與投資者的仲裁糾紛被法院列為失信被執(zhí)行人，實(shí)控人曾漢泉及法定代表人黃某城被限制高消費(fèi)。 

最后，廣州論德投資承認(rèn)，黃某城未在公司任職，未與公司簽署勞動(dòng)合同，由曾漢泉實(shí)際履行法定代表人職責(zé)，并承諾在解除失信狀況后盡快完成法定代表人及經(jīng)營(yíng)范圍的變更。中基協(xié)信息顯示，廣州論德投資管理有限公司成立于2014年4月19日，機(jī)構(gòu)類型是私募證券投資基金管理人，公司管理規(guī)模在0-5億元之間。 

對(duì)此，有業(yè)內(nèi)人士告訴記者，自2023年以來(lái)，私募行業(yè)的出清在加速，尤其是2023年1月20日，1440多家私募被集體注銷，除了被協(xié)會(huì)注銷外，還有不少私募及高管還被處以警告、公開(kāi)譴責(zé)等。私募行業(yè)經(jīng)過(guò)高速發(fā)展之后，進(jìn)入了淘汰賽階段，行業(yè)的出清必然加速。

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