◎每經(jīng)記者劉明濤 本周一，近300只個(gè)股漲停，昨日（5月19日）主板、創(chuàng)業(yè)板齊漲，盡管有新股發(fā)行壓力，但二級(jí)市場(chǎng)仍熱火朝天，有機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)，政策寬松不會(huì)停息，“水?！睍?huì)繼續(xù)前行，同時(shí)提出了兩條選股主線(xiàn)。 大/市/風(fēng)/向 中信：政策牛市繼續(xù)前行 4月宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)出臺(tái)后，有人認(rèn)為經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)弱企穩(wěn)跡象，判斷依據(jù)一是工業(yè)增加值當(dāng)月增速較3月回升，二是商品房銷(xiāo)售持續(xù)回升。但《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，中信證券分析師黃若谷、陳樂(lè)天發(fā)布研報(bào)認(rèn)為，在當(dāng)月投資、消費(fèi)增速繼續(xù)下滑的情況下，工業(yè)增加值增速回升可能和短期庫(kù)存擾動(dòng)有關(guān)；同時(shí)，房地產(chǎn)銷(xiāo)售雖然回升明顯，但受去庫(kù)存影響，無(wú)法帶動(dòng)房地產(chǎn)投資回升。 從先行指標(biāo)分析，不僅沒(méi)看到經(jīng)濟(jì)弱企穩(wěn)跡象，反而顯示經(jīng)濟(jì)在加快下滑。因此，中信證券認(rèn)為，短期內(nèi)經(jīng)濟(jì)尚難看到企穩(wěn)跡象。該券商稱(chēng)：經(jīng)濟(jì)下行不止，政策寬松不息將讓“水位”上漲，“水?！睂⒗^續(xù)前行。 中信證券分析師秦培景、楊昕和劉方等人則發(fā)布研報(bào)稱(chēng)，可布局新興行業(yè)和傳統(tǒng)行業(yè)兩條主線(xiàn)。 對(duì)于新興行業(yè)，寄望于那些“押對(duì)賽道”的公司，可利用資本市場(chǎng)進(jìn)行融資、并購(gòu)、轉(zhuǎn)型和創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)超常規(guī)發(fā)展。5月“賽道”主要集中于“國(guó)策主題”方向（中國(guó)制造2025、京津冀一體化、PPP和穩(wěn)增長(zhǎng)概念等）。 對(duì)于傳統(tǒng)行業(yè)，建議尋找并填平“價(jià)值洼地”?！巴莸亍毙袠I(yè)包括前期漲幅較少、具備估值優(yōu)勢(shì)的汽車(chē)、食品飲料和醫(yī)藥等。該券商建議關(guān)注10只個(gè)股：開(kāi)爾新材、鼎漢技術(shù)、海得控制、彩虹精化、碧水源、美的集團(tuán)、長(zhǎng)城汽車(chē)、老白干酒、九洲藥業(yè)和中國(guó)平安。 市場(chǎng)關(guān)注度：★★★★ 驅(qū)動(dòng)周期：中長(zhǎng)期 重點(diǎn)關(guān)注：寬松政策持續(xù)性 行/業(yè)/熱/點(diǎn) “大數(shù)據(jù)”產(chǎn)業(yè)方興未艾 IDC預(yù)測(cè)，未來(lái)10年全球數(shù)據(jù)量將以超過(guò)40%速度增長(zhǎng)，到2020年將達(dá)到35ZB(Zettabyte，十萬(wàn)億億字節(jié))，大數(shù)據(jù)迎來(lái)ZB時(shí)代。華創(chuàng)證券表示，他們對(duì)A股涉及大數(shù)據(jù)概念公司進(jìn)行了一個(gè)不完全的梳理，從中發(fā)現(xiàn)，大數(shù)據(jù)應(yīng)用才剛起步，且以涉足醫(yī)療健康和互聯(lián)網(wǎng)金融較多，隨著“互聯(lián)網(wǎng)+”在各行業(yè)的滲透，各行業(yè)大數(shù)據(jù)資源積累、技術(shù)應(yīng)用產(chǎn)業(yè)可望保持快速發(fā)展。此外，在大數(shù)據(jù)日益成為一種資源的情況下，數(shù)據(jù)存儲(chǔ)和信息安全需求可望再上臺(tái)階。 該券商表示，大數(shù)據(jù)應(yīng)用才剛開(kāi)始，相關(guān)需求還存在很大的釋放潛力?？春镁哂写髷?shù)據(jù)技術(shù)和擁有獨(dú)到大數(shù)據(jù)資源的企業(yè)的潛力。 市場(chǎng)關(guān)注度：★★★★ 驅(qū)動(dòng)周期：中短期 重點(diǎn)關(guān)注：大數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展速度 多企業(yè)受益縣級(jí)醫(yī)院改革 5月8日，國(guó)務(wù)院辦公廳印發(fā)《關(guān)于全面推開(kāi)縣級(jí)公立醫(yī)院綜合改革的實(shí)施意見(jiàn)》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《實(shí)施意見(jiàn)》），縣級(jí)醫(yī)院改革全面展開(kāi)。 廣發(fā)證券表示，縣級(jí)醫(yī)院改革已經(jīng)取消藥品的全面加成，本次《實(shí)施意見(jiàn)》指出，將推動(dòng)城市公益醫(yī)院全面改革，未來(lái)試點(diǎn)醫(yī)院將全面取消藥品加成，但飲片按照與計(jì)生用品、精麻類(lèi)藥品同等的國(guó)家統(tǒng)一采購(gòu)，無(wú)需參與集中中標(biāo)，形成利好。 醫(yī)?？刭M(fèi)是《實(shí)施意見(jiàn)》的重要內(nèi)容，未來(lái)還將推動(dòng)商業(yè)健康險(xiǎn)對(duì)醫(yī)保的補(bǔ)充，利好海虹控股（000503）醫(yī)?？刭M(fèi)相關(guān)企業(yè)。 另一方面，《實(shí)施意見(jiàn)》提出，除降低藥品費(fèi)用外，高值耗材將統(tǒng)一采購(gòu)降低費(fèi)用，優(yōu)先配置國(guó)產(chǎn)類(lèi)設(shè)備，國(guó)產(chǎn)設(shè)備無(wú)論在性?xún)r(jià)比還是國(guó)家政策上均能享受利好，受益?zhèn)€股有：和佳股份、新華醫(yī)療、魚(yú)躍醫(yī)療、理邦儀器、科華生物和美康生物。 廣發(fā)證券認(rèn)為，《實(shí)施意見(jiàn)》還提出要推動(dòng)醫(yī)療信息化建設(shè)，加強(qiáng)遠(yuǎn)程醫(yī)療系統(tǒng)建設(shè)，強(qiáng)化遠(yuǎn)程會(huì)診、教育等服務(wù)功能，這將利好互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療企業(yè)，如宜華健康。 最后，醫(yī)藥分開(kāi)利好嘉事堂、一心堂、老百姓和益豐大藥房等醫(yī)藥零售企業(yè)。 市場(chǎng)關(guān)注度：★★★★ 驅(qū)動(dòng)周期：中短期 重點(diǎn)關(guān)注：縣級(jí)公立醫(yī)院改革進(jìn)度